일라이릴리 1등 제약회사 (Eli Lilly, 비만 치료제 vs 노보디스크)
안녕하세요! 오늘은 ‘일라이릴리 1등 제약회사’ 라는 주제를 가지고 왔습니다.
여러분들은 제약회사 하면 어디가 가장 먼저 떠오르시나요?
코로나때 엄청난 호황을 누렸던 화이자나 아스트라제네카?
아니면 국내 전통의 대웅제약?, 녹십자?
전 세계에서 가장 큰(시가총액 기준) 제약회사는 국내에서는 조금 생소한 일라이릴리(Eli Lilly)라는
기업입니다!
사실 저도 잘 모르는 기업입니다 ㅎㅎ;;
가끔 전 세계 시가총액 기준 기업 순위를 조회하는데, 이 일라이릴리가 테슬라를 추워해서
10위권 안으로 들어왔습니다.
호기심이 생기더군요. 사실 이 회사에서 무슨 약을 파는지도 잘 몰랐으니까요.
무슨 약 파는 회사가 삼성전자 시가총액 보다 두 배나 더 크단 말인가???
시가총액이 거의 1,000조에 달합니다.
제약회사 중에서는 독보적인 1위입니다.
기적의 다이어트 약을 출시하며, 유럽 1등이 된 노보디스크와도 160B 차이가 나는군요.
위고비, 기적의 다이어트 약 (노보노디스크, 일론 머스크)
✅ 일라이릴리 기본정보
홈페이지에 나와 있는 내용입니다.
역사가 무려 147년이나 됩니다!
특히 1923년에는 세계 최초로 인슐린 제제로서 실용화에 성공하였고,
1982년에는 역시 세계 최초로 유전자 재조합에 의한 제재-인간 인슐린 개발에 성공하였다고 합니다.
✔ 주요제품
역시 주요 매출은 인슐린 및 당뇨병 치료제입니다.
나중에 따로 다루겠지만, 처음에는 당뇨병 치료제로 출시하였던 마운자로(Mounjaro)가
비만 치료에도 효과가 있자, 같은 성분인 젭바운드(Zepbound)로 출시하여
엄청난 관심을 받고 있습니다.
이외에 암, 면역, 통증 등 약이 있지만.. 저는 잘 모르겠더군요..
하지만 눈에 뛰건.. 남성기능에 있는 시알리스였습니다.
비아그라와 쌍벽을 이룬다는…. ㅎㅎ;;
✔ 주가흐름
실로 압도적인 퍼포먼스입니다.
그나마 따라오고 있는게 업계 2위인 노보디스크입니다.
나머지 제약회사들이 작은 기업이냐? 전부 한 가닥씩 하는 기업들입니다..;;
JNJ는 존슨앤존스, AZN은 아스트라제네카, PFE는 화이자, MRK는 머크 입니다.
나머지 기업들의 주가는 저~~ 아래 처박아 놓고 홀로 달리고 있습니다.
엄청난 상승세입니다. 특히 2020년 부터 격차를 벌리기 시작해서
23년은 정말 Go to the Moon 했습니다.
PER이 74.93배 입니다. 상당히 높네요?
역시 EPS도 높은 수준입니다. 최근 엄청난 상승을 했으니 당연한 결과겠지요.
✔ 주요 실적
제 눈에는 매출이 상승한 거 외에는 별다른게 안보입니다.
특히 순이익과 영업이익률은 2023년에 오히려 줄어들었는데, 아직까지 엄청난 상승세를
유지하고 있는건…
정말 다이어트 약의 파워일까요?
✅ 비만치료제 시장
미국에만 비만 환자가 1억명 이상이 있다고 합니다.
또한, 최근 20년 동안 미국 내 비만 환자는 72%가 증가했다고 합니다.
비만 환자들에게 다이어트는 선택이 아니라 필수지요.
비만치료제 글로벌 시장은 미국이 주도할 것으로 보입니다.
그리고 엄청난 속도로 설정할 것으로 보이고요.
역사상 최단 1,000억 달러 시장이 될 것이라는 예측이 나오고 있습니다.
이 시장의 선두주자는 지금 노보디스크와 일라이릴리 입니다!
최근 기사에 따르면 일라이릴리의 젭바운드도 뛰어난 감량 효과를 보이고 있다고 합니다.
젭바운드 36주에 20% 감량…위약 1년후엔 14% 증가 – 뉴스더보이스헬스케어 (newsthevoice.com)
치열한 경쟁이 예상되는군요.
✅ 일라이릴리 1등 제약회사 전망
젭바운드초기 처방이 위고비가 기록하였던 초기 처방 속도보다 빠르다고 합니다.
그리고, 올 하반기 렙바운드 생산량이 1.5배 수준이 될 예정이라고 합니다.
일라이릴리는 기존에도 오랜 역사와 전통이 있는 튼튼한 제약회사였습니다.
하지만, 비만치료제를 출시하여 PER이 많이 올라간 것도 사실입니다.
출처: 인베스팅닷컴
하지만, 애널리스트들은 여전히 매수 의견을 내고 있습니다.
분명 비만체료제(조금 바꾸면 다이어트 약)는 무적의 치트키가 맞습니다.
비만 환자들 뿐만 아니라, 거의 모든 사람들이 살을 빼고 싶어 하니까요.
지금까지 사기 다이어트 약에 속아서 거금을 투자했던 분들에게 정말 희소식이 되지 않을까
합니다.
하지만, 아직 사업이 초기 단계이기 때문에 엄청난 변동성을 감수할 수 있느냐가
투자 포인트라고 생각됩니다!
긴 글 읽어주셔서 감사합니다!